高通、联发科竞速云端AI芯片赛道，双巨头路线分化明显

高通近期正式发布Dragonfly平台，宣布进军云端人工智能市场，并依托多元化的产品线获取了众多客户，目前已拥有Meta、微软及字节跳动等关键客户。与此同时，在专用芯片（ASIC）领域备受关注的联发科，也正与该竞争对手展开角逐。据供应链消息透露，联发科已确定将拓展谷歌之外的第二家客户，市场传闻该客户为Meta。针对单一产品或客户情况，联发科官方未予评论。

在云服务商对人工智能数据中心及ASIC产品的采购预期方面，据半导体供应链业界人士指出，谷歌目前的发展态势与积极程度均处于行业前列。获得谷歌的订单有助于保障企业的营收增长，一旦量产时间表确定，即可预估年度的营收规模。

据熟悉ASIC业务的业界人士证实，联发科目前不仅拥有产品代号为Zebrafish和Humufish的两款产品，还几乎确定将参与v9时代Triggerfish的研发。这意味着在2026年底至2029年期间，联发科将持续获得TPU量产带来的营收贡献。高通曾提出2029年云端人工智能营收达到150亿美元（约人民币1019.47亿元）的目标，而联发科凭借多款TPU的ASIC订单，其营收规模达到百亿美元（约人民币679.65亿元）级别具备可行性。

此外，据近期供应链端消息确认，联发科正与Meta就ASIC产品展开积极合作，主要聚焦于人工智能加速芯片。尽管Meta近期在中央处理器领域与ARM及高通开展了合作，并在人工智能加速芯片方面公布了与博通的合作计划，但据供应端消息指出，这并未影响联发科与Meta的合作进程，表明Meta正致力于与多家供应商共同开发产品。

据集成电路设计业界人士分析，联发科与高通在云端人工智能的发展规划上存在显著差异。联发科将资源集中于ASIC业务，而高通则采取定制化与标准化并行的策略，同时兼顾人工智能加速芯片与中央处理器产品。从联发科的战略来看，其专注于ASIC领域并维持与谷歌的长期合作，有助于巩固其市场竞争基础。

注：按1美元≈6.80人民币计算