存储大厂业绩超预期！有消息称DRAM合约价或调涨7%-8%

得益于AI领域对存储芯片的需求增加、叠加上游减产和渠道清库存的原因，存储芯片行业似乎逐渐开始回温。据美光最新财报，其业绩超出分析师预期，CEO表示存储行业营收低谷已过。此外，由于DRAM价格几近落底，面对关键的第三季传统旺季，据相关媒体报道，有业内人士表示，目前三大原厂都想要拉合约价，目标涨幅7%-8%。

美光Q3业绩超预期， CEO：存储行业营收低谷已过

据美光科技公布的第三财季财报，其业绩超出了华尔街分析师预期。

美光科技三季度经调整营收37.5亿美元，分析师预期36.9亿；三季度调整后运营亏损14.7亿美元，分析师预期亏损16.9亿美元；三季度调整后每股亏损1.43美元，分析师预期每股亏损1.59美元；三季度经调整毛利率16.1％，分析师预期-21.1％。

业绩的利好来自两方面：生成式人工智能浪潮推升了对存储芯片（主要包括内存芯片和闪存芯片）的需求，而在传统的个人电脑和智能手机市场，存储芯片供大于求的难题有所缓解。

美光在业绩预测部分中表示，预计该公司第四财季的销售额将高达41亿美元，超出分析师平均预期的38.7亿美元。

美光科技首席执行官桑杰・梅罗特拉 (Sanjay Mehrotra) 表示，最近生成式人工智能技术加速普及，人工智能服务器对于内存芯片和存储芯片的市场拉动，超出了外界预期，但与此同时，主流的数据中心服务器存储芯片市场，继续保持低迷。一些客户继续减少存储芯片库存，这有利于芯片价格变化趋势，这也给存储芯片市场带来了信心。

SanjayMehrotra还说道:“我们相信，存储芯片行业已经度过了销售额低谷，随着行业供需平衡逐渐恢复，我们预计未来利润率将有所改善。”

传三大原厂拟调涨DRAM合约价7%-8%

除了美光财报优于预期以外，市场面也有涨价消息传出。

据MoneyDJ报道，由于DRAM价格几近落底，面对关键的第三季传统旺季，有业内人士表示，目前三大原厂都想要拉合约价，目标涨幅7%-8%。虽然仍有库存以及终端需求未见明显复苏的疑虑，但进入价格拉扯战，代表产业落底、复苏有望。

据悉，DRAM批发价格为存储厂商和客户间每个月或每季敲定一次。业内人士称，目前价格还在季末的拉锯战中，个别厂商面对的情况不一样，若下游企业本身的库存水位高，会不会接受价格调整还需再观察。

报道称，在合约市场，目前主要在拉扯的还是DDR4的产品，DDR5勉强供需平衡，市况比较健康。在现货市场，价格止跌的现象则已很明显，现货市场的价格也都较强硬，已无下跌空间。

不过，产业仍有逆风因素影响。尽管美光的客户正在摆脱大量过剩的库存，但该公司预计2023年不会迅速恢复增长。美光公司预计个人电脑出货量将比去年同期下降“较低的两位数百分比”；智能手机行业将比去年同期收缩一个百分点左右。

研究公司SummitInsights Group董事总经理补充道，尽管行业调查显示需求企稳出现了一些苗头，不过预计下半年个人电脑、智能手机和服务器的需求仍将好坏参半。

注：本文综合财联社、钜亨网、MoneyDJ等，文章仅供参考学习和交流之用，不构成任何建议，不代表本号立场。如有任何问题，敬请联系我们（wy@ichunt.com）。