三星柔性屏稼动率不及硬屏；BOE和夏普短期内无法成为苹果

随着LG Display（LGD）通过了苹果的品质测试，确立了苹果第二供应商的位置，与之竞争的京东方（BOE）和夏普引起了人们的关注。LGD虽然通过了苹果的品质标准，但仍需要时间实现量产技术稳定。业界普遍认为，BOE和夏普的品质和量产能力都未能达到标准，并预测明年第二供应商的物量占比可能不大，短期内选择第三供应商的可能性很小。

根据9月16日业界消息，BOE和夏普为了向苹果供应iPhone用柔性OLED面板正在进行着孤军奋战，但似乎要经历相当长的一段时间。

BOE于去年5月份宣布正式开始稼动成都G6柔性OLED“B7”工厂，目前已经过了一年，但尚未在全球市场上取得瞩目的供应成绩。虽然确保了华为等部分中国智能手机客户，但业界评价称无论是物量还是品质上距离全球标准都远远不足。

BOE曾于2013年挑战达称鄂尔多斯G5.5硬性OLED量产的目标，但事实上已经失败了。成都B7务必要成功的紧迫感很强。虽然BOE宣称B7的良率达到70~80%，但是有很多说法称这是按照即使品质差些也能进行销售中国内需市场基准。有分析称，若按照品质基准更加严格的全球市场基准，实际的良率可能仅有20%，甚至有人称B7的良率只有一位数。

如果BOE不能以B7的成绩为基础确保多样化的智能手机顾客，在未来计划追加的投资有可能会推迟。BOE第二条G6柔性OLED工厂B11正在进行一期的投资。已经确定在其之后投资的B12和B15的投资日程可能延迟，设备和材料等上游配套企业对此十分关注。

夏普最近在德国举行的IFA 2018上公开了采用iPhone Notch设计的6.2吋OLED智能手机样品，该产品搭载了夏普自主开发的柔性OLED屏。该产品将于今年秋季推出，是一款作为高端机种的AQUOS智能手机，从今年6月起开始量产柔性OLED屏。

中国媒体预测，随着夏普推出搭载自主开发的柔性OLED屏的智能手机，明年夏普可能被纳入苹果iPhone供应链。夏普拥有G4.5规格的柔性OLED工厂，月产能为22K。

与此相反，韩国的显示行业专家则认为夏普目标尚未充分具备量产柔性OLED的技术。

参加IFA的一位韩国专家称“夏普的智能手机OLED面板看起来完成度远远还达不到可量产的水准”，并评价称“要满足品质基准严苛的苹果的要求，看起来还不足”。

LGD虽然通过了品质标准，但在确保量产良率上存在问题，若不能确保达到一定水准的良率，即使供应了面板，亏损的幅度只会加大。

目前，LGD正在同时稼动E6内的1产线和2产线，并观察良率成绩。两条产线的前工程核心设配置不同，可能需要更多的时间实现稳定化。

柔性OLED面板市场需求不如预期，新线A4投产计划减半

9月17日据业界消息分析，预计在下个月投产的三星显示（SDC） A4产线计划变更为，仅嫁动2条线中的一条线。试产中的2条线，仅一条线会投入量产，另外一条在试产之后进入待机模式，若市场需求恢复时可随时调整应对。

调整A4投产计划的理由为，预测柔性OLED需求将供过于求。 去年8月时SDC A3嫁动率为80%，但现阶段工厂嫁动率不及去年，预计为60~80%。

去年因苹果Iphone X需求，9~10月时A3嫁动率几乎接近100%，但今年却远不及去年的水平。去年时iPhone仅为iPhone X一款机型，今年iPhone虽增加了 iPhone XS、XS Max两款机型，但预测整体柔性OLED屏的供应量并不会有大的变化。

SDC早在今年初的时候就因iPhone订单减少导致嫁动率下降至20%左右。为此三星积极开拓中国厂商，并把部分厂商作为柔性OLED屏新客户培育。但这些客户群的量需求不及三星电子和苹果，对于嫁动率的提升效果不明显。

相反，硬式OLED产线A2的嫁动率却恢复迅速。主要得益于LCD和LTPS竞争加深后供应单价下降，最终中国手机厂商采购OLED面板量变多。据传今年8月的嫁动率远高于去年8月。

业界分析，柔性OLED属于高端零部件，对于中国智能手机厂商来说门槛较高。搭载柔性OLED的产品在市场上需要和iPhone、Galaxy等产品竞争，但在高端市场上的品牌影响力较弱，很难消耗大量的OLED屏。

另一方面，对于三星来说为扩大柔性OLED市场，降低供应单价也是进退两难的选择。因SDC在柔性OLED市场的市占率为99%，并无需要刻意进行降价行为。而且降价后市场规模虽可以扩大，但利润率却会减少。

业界人士分析三星只要确保在不亏损的情况下维持产线嫁动，并最大化利润率才是最好的选择。SDC与后入者拉开了一定距离，应该要尽可能享受现阶段对三星及其有利的环境。