供应链自主化当道 国内NAND主控力图窜起

国内SSD主控芯片厂商后势窜起，台厂仍掌握技术优势。符世旻摄

国内半导体朝向国产化推进难度重重，尽管长江存储、长鑫储存等先后受美方关注，但随着供应链本土化推动趋势成形，国内SSD主控芯片厂商逐渐崭露头角，部分厂商迈向上市募资。

包括国科微、联芸、得一微等，将锁定PCIe界面、企业级储存及车用储存等利基市场，对国内NAND Flash产业影响力渐增。

不过国内消费性市场产品同质性高，导致杀价竞争激烈，吸引多家本土业者朝向开发企业级储存、车用、工控等应用需求，推动国内存储器产业进一步自主化。

举例来看，得一微在2022年底申请IPO，筹募人民币12.24亿元入袋，根据规划，4成以上资金将用于发展企业级/数据中心等级的PCIe产品项目，约26%发展工业级与车规的嵌入式储存产品，另有3成多用于研发中心或补充流动资金。

相关数据显示，得一微近年营收规模虽然成长迅速，但持续亏损尚未转盈，毛利率低于同业均值一半，受到NAND需求低迷，导致存货金额比重快速攀升。得一微强调，产品研发周期较长，将持续扩大研发投资，包括车规级eMMC已完成验证，并打入东风汽车供应链。

台系模块业者私下指出，国内主控芯片厂商如雨后春笋冒出，从产业趋势来看，国内本土化发展势必将成为显学，无论是存储器模块厂力挺或国家背景资金支持，拉动国内主控芯片能见度，台厂打入国内市场将不可避免融入所谓的「国产化」供应链环节。

尽管中方陆续展开研发项目，但实际量产出货或稳定品质供应的专案并不多，现阶段仍多半处于观望及尝试阶段，最大挑战仍在于高端产品的量产经验普遍不足，包括供应PCIe Gen4 SSD产品多半未达规模经济水准，全球市占率仍由群联、慧荣等掌握。

业界预期，国内终将建立自己的半导体生态系，目前群联在国内由转投资公司宏芯宇负责当地业务，积极拓展国内内需市场的车用及企业级储存商机；而慧荣与多家国内客户维持长久合作，过去透过购并宝存科技，主攻国内网络、电子商务、云端运算等企业级PCIe SSD市场。

群联电子CEO潘健成表示，已逐渐感受国内供应链需求缓步回温，全球客户也积极透过规格提升刺激需求。由于通膨等因素，不期待2023年整体出货量成长；然因NAND价格已处于相对低点，将有助于刺激NAND模块储存容量提升，有助整体供需状况改善。

潘健成认为，整体大环境不佳、系统厂因库存压力与高成本因素放缓研发PCIe 5.0高端新规格机种，市场对于旗舰PCIe 5.0 SSD的需求，可能延至2024年下半才会发酵。

不过，由于消费者对高速储存需求依旧存在，也是市场上除NAND原厂以外，领先量产高端PCIe 4.0 SSD控制芯片的供应商，虽然PCIe 5.0 SSD普及发酵延后，却有利于群联拓展PCIe 4.0 SSD整体市占率。

责任编辑：朱原弘