国微思尔芯 - 国产数字EDA全流程供应商

上海国微思尔芯上市，更近一步。

芯榜消息：7月8日，上交所已问询上海国微思尔芯技术股份有限公司（简称：国微思尔芯）科创板上市申请。

国微思尔芯成立于2004年，专注于集成电路EDA领域。公司自成立以来始终专注于集成电路 EDA 领域。作为业内知名的 EDA 解决方案专家，公司业务聚焦于数字芯片的前端验证，为国内外客户提供原型验证系统和验证云服务等解决方案，服务于人工智能、超级计算、图像处理、数据存储、信号处理等数字电路设计功能的实现，广泛应用于物联网、云计算、5G 通信、智慧医疗、汽车电子等终端领域。

国微思尔芯主要聚焦于 EDA 原型验证系统解决方案，FPGA 芯片为业内实现原型验证工具选择的主流芯片硬件载体。由于上游 FPGA 芯片行业具有集中度高的特征，Xilinx 和 Intel 等厂商在 FPGA 芯片领域处于主导地位且技术领先，因此公司在核心原物料的采购上也具有供应链集中的特征。出于硬件性能角度的考量，公司目前所采购的 FPGA 主要来源于 Xilinx 和 Intel。

报告期内，公司营业收入分别为 2,119.44 万元、7,176.01 万元、13,307.80 万元和2,291.46 万元，归属于母公司股东的净利润分别为-621.79 万元、-985.34 万元、1,010.72 万元和-346.25 万元，扣除非经常性损益后归属母公司股东净利润-556.72 万元、-683.17 万元、993.96 万元和-427.17 万元。

呈现一定的波动性。

国微思尔芯本次募集资金13.15亿元。国微思尔芯本次募集资金运用围绕主营业务进行，扣除发行费用后，将按项目进度安排和轻重缓急顺序投入高性能数字芯片验证平台项目和国微思尔芯研发中心建设项目。

国微思尔芯本次募集资金合计13.15亿元
01国微思尔芯：股东一枝独秀

持有发行人 5%以上股份或表决权的主要股东及实际控制人的基本情况

发行人的前身思尔芯有限系由 S2C Holding 于 2004 年 1 月 19 日出资设立的有限责任公司，成立时公司名称为“思尔芯（上海）信息科技有限公司”。

2004 年 1 月 13 日，S2C Holding 签署《思尔芯（上海）信息科技有限公司章程》，以货币方式出资设立思尔芯有限，思尔芯有限设立时的注册资本为 15 万美元。

2004 年 1 月 19 日，上海市工商行政管理局浦东新区分局向思尔芯有限核发《企业法人营业执照》（注册号：企独沪浦总字第 318206 号（浦东））。

本次发行前，国微思尔芯自然股东持股及在本公司任职情况如下：

截至本招股说明书签署之日，发行人无控股股东，实际控制人为黄学良。本次发行前，黄学良通过控制国微控股间接控制 S2C Holding，从而控制发行人29.75%的股份，同时通过控制鸿图芯盛间接控制发行人 3.78%的股份，合计控制发行人 33.53%的股份，且黄学良最近两年均为发行人董事长。

黄学良，男，1963 年 2 月生，中国国籍，无境外永久居留权，硕士研究生学历，电子高级工程师。1989 年 3 月至 1991 年 12 月，担任深圳中国电子器件公司业务主管；1992 年 1 月至 1993 年 2 月，担任深圳市先科机械电子公司副总经理、工程师；1993年 1 月至今，担任深圳市国微科技有限公司董事长；2004 年 1 月至今，担任国微控股有限公司主席、执行董事兼首席执行官；2005 年 11 月至今，担任中国半导体行业协会集成电路设计分会副理事长；2015 年 9 月至今，担任深圳市视美泰技术股份有限公司董事长；2018 年 10 月至今，担任集成电路设计产业技术创新战略联盟副理事长；2018 年 11 月至今担任公司发行人董事长。

发行人自设立日起的历次股本及股东变化情况概括如下：

本次发行前，发行人前十名股东持股数及持股比例如下：

02微思尔芯：聚焦于 EDA 原型验证

公司自成立以来始终专注于集成电路 EDA 领域。作为业内知名的 EDA 解决方案专家，公司业务聚焦于数字芯片的前端验证，为国内外客户提供原型验证系统和验证云服务等解决方案，服务于人工智能、超级计算、图像处理、数据存储、信号处理等数字电路设计功能的实现，广泛应用于物联网、云计算、5G 通信、智慧医疗、汽车电子等终端领域。公司业务主要聚焦于 EDA 原型验证系统解决方案，FPGA 芯片为业内实现原型验证工具选择的主流芯片硬件载体。

公司在原型验证领域居于市场领先地位。公司通过业内领先的系统性能与全球化的服务网络为客户提供优质的原型验证解决方案，与索尼、英特尔、三星、瑞昱、紫光、豪威、君正、寒武纪等超过 500 家国内外企业建立了良好的合作关系。

公司原型验证解决方案已被 2020 年世界前十五大半导体企业中的六家、中国前十大集成电路设计企业中的七家公司所使用。公司十八年来始终专注于数字芯片EDA 领域，通过多年耕耘，已在原型验证领域构筑了技术与市场的双领先优势。

目前公司已开始布局前端软件仿真工具，未来将以原型验证工具为起点，打造芯片设计一站式异构验证 EDA 平台，并致力通过内涵式增长与外延式并购，成为业内领先的数字芯片设计全流程 EDA 系统解决方案提供商，实现我国在数字 EDA 领域的自主可控，支撑中国数字集成电路的产业安全和创新发展。

报告期内，国微思尔芯营业收入结构如下：

报告期内，公司大力加强销售服务团队和全球化网络的建设，积极开拓市场，销售区域覆盖中国、韩国、日本、美国、欧洲等区域。公司通过销售部门与技术支持部门协同合作，深入了解客户需求，为众多集成电路设计企业提供高质量的原型验证产品和服务。自成立以来，公司自主研发的产品与方案已经获得了超过 500 家客户的认可，已进入索尼、英特尔、三星、谷歌、瑞昱、联咏等知名境外客户与紫光、豪威、君正、寒武纪、国科微等优质境内客户的供应链。

此外，公司在满足客户对产品需求的同时，加强对销售人员的专业化培训。公司除了持续稳定现有客户，同时加大品牌推广力度，积极拓展境内外的潜在客户，逐步提升公司的服务能力，为公司业绩的持续增长奠定基础。

03五大客户！五大供应商！

五大客户！

报告期内，公司与主要客户合作关系良好，对单一客户不存在重大依赖。公司前

五大客户中，国微集团和 S2C Tech Korea 为公司关联方，与其合作情况参见“第七节公司治理与独立性”之“九、关联方、关联关系和关联交易”相关内容，其中对国微集团的最终销售客户为客户 B，销售给 S2C Tech Korea 的产品均已实现最终销售。

报告期内，公司与报告期内的其他前五大客户均不存在关联关系。

2019-2021年国微思尔芯前五大客户

五大供应商！

公司产品和服务所需要的原材料主要包括 FPGA、PCB、IC、连接器及其他配件，其中原材料品类对应的主要常用物料具体情况如下：

2019 年和 2020 年，FPGA 采购金额占原材料采购总额比例较高，主要系公司产品成本的物料成本构成中 FPGA 占比最高。随着报告期内公司产品的升级换代，公司选择更大容量、更高性能的 FPGA 进行产品研发和生产，FPGA 采购额保持较高规模；同时为保证后续正常生产经营，降低国际贸易形势变化带来的供应链风险，减少与国微集团持续性的关联交易，公司在 2020 年集中采购了一批 FPGA，并将原本由国微集团采购的用于生产公司产品的原材料及有关半成品、产成品一次性购回，导致当年采购金额大幅增加。2020 年随着公司销售规模的增加，PCB、IC 及连接器等物料的采购金额也相应有所增加。

04EDA 行业发展前景

1.高性能数字芯片逐步实现国产化替代

高性能数字芯片验证平台项目重点投资于近年来持续快速增长的数字芯片前端功能验证 EDA 工具链。通过项目实施，一方面巩固了公司在原型验证领域的技术领先，另一方面通过软件仿真工具及云服务的开发，打开了数字芯片前端验证的第一道工具入口，多元化了公司提供的核心 EDA 工具组合。有助于为公司实现全流程数字 EDA工具链建设的目标打下基础，逐步实现数字 EDA 工具的国产化替代。国微思尔芯研发中心建设项目计划主要投入于先进制程下 EDA 设计验证技术的前瞻研发，并以实现 EDA 工具自主可控为导向开展研发工作。该研发中心建成后，公司将持续关注前沿技术发展趋势并进行前瞻性研发，致力于实现 EDA 工具与 AI、机器学习、分布式计算等前沿技术的融合，构建新一代数字芯片验证 EDA 架构。

2. EDA 行业发展前景

中国 EDA 行业有望在未来十年实现快速发展。补充流动资金将用于补充主营业务所需的营运资金，符合公司所处 EDA 行业的发展阶段与公司发展规划，满足公司对营运资金的需求，有利于优化资本结构、降低财务杠杆、提高偿债能力，奠定公司长期稳定发展的财务基础。

EDA 行业具有产品不断迭代的特点，需要紧跟集成电路产业的发展趋势，不断推陈出新以提升公司的核心竞争力。公司通过补充流动资金，将有效增加营运资金，提高经营效率，增强经营能力，满足公司业务规模的扩张带来的新增营运资金需求，对公司发展战略的实施提供充分的资金支持。

05公司未来发展规划

公司未来发展战略，以“成就每一个芯梦想”为使命，自成立以来一直专注于集成电路电子设计自动化领域，公司未来将以原型验证工具为起点，打造芯片设计一站式异构验证 EDA平台，并致力通过内涵式增长与外延式并购，成为业内领先的数字芯片设计全流程EDA 系统解决方案提供商，实现我国在数字 EDA 领域的自主可控，支撑中国数字集成电路的产业安全和创新发展。

电路设计功能的实现，广泛应用于物联网、云计算、5G 通信、智慧医疗、汽车电子等终端领域。公司通过业内领先的系统性能与全球化的服务网络为客户提供优质的原型验证解决方案，与索尼、英特尔、三星、瑞昱、紫光、豪威、君正、寒武纪等超过 500 家国内外企业建立了良好的合作关系。

未来，公司将以原型验证领域的技术与市场双领先优势为起点，打造芯片设计一站式异构验证 EDA 平台，并致力通过内涵式增长与外延式并购，成为业内领先的数字芯片设计全流程 EDA 系统解决方案提供商，实现我国在数字 EDA 领域的自主可控。

-END-

----全文到此为止，如果喜欢，请点下“在看”或分享到朋友圈。中国半导体封测大会www.fengce.com.cn中国封装年会www.fengce.com.cn精彩推荐：
1、2022 中国封测厂 TOP50 （更新版）2、国产GPU企业大盘点（20家）3、中国MCU企业大盘点（50家）4、台积电：十大客户！5、年被人嘲笑的上海，如今撑起中国芯片的半边天！6、一个亿，在一家芯片公司可以烧多久?

来个“分享、点赞、在看”