苹果带火了TWS，安卓市场谁来主宰

“ 能否突破苹果生态？

19 日凌晨，Apple 宣布第三代 AirPods，与二代相同AirPods 3还是使用了H1芯片，并且加入了对音频空间和自适应均衡功能的支持，但同样不支持降噪。

距离iPhone 7取消3.5mm耳机已经5年，5年来，Air Pods成功带火了TWS耳机。在苹果的带动下，华为、小米、OPPO接连取消高端旗舰机的耳机接口，TWS大热。同时， AirPods保密架构、对安卓手机不友好的问题也让厂商们抓住了商机。从手机厂到芯片厂，无不想在安卓的市场中分一块田地。

千亿赛道开启

TWS全称是True Wireless Stereo，即真无线立体声。TWS耳机是它最大、也是最常见的使用场景。TWS耳机没有传统的物理线材，左右耳机通过蓝牙组成立体声系统，手机连接一个接收端，此接收端会把立体声通过无线传输的方式分到另一个接收端，组成立体声系统。

与传统蓝牙耳机不同，TWS耳机能实现无线充电。传统蓝牙耳机充电需要数据线连接，TWS耳机在智能语音及降噪方面更佳，在运动、旅行中比传统蓝牙耳机能带来更好的体验。

尽管新冠疫情对全球经济造成重大打击，但是今年一季度，TWS耳机全球销量仍同比增长44％，发展的势头完全覆盖了疫情的影响，这在现在的经济状况下非常难得。

此前，华为消费者业务音频与智能配件产品线总裁揭锦锦在央视2套财经频道采访时曾表示TWS是一个千亿规模的大产业，且TWS的渗透率还没有到峰值，并表示华为还会继续大力投资TWS产业。

央视报道称，2020年全球TWS耳机出货量为2.33亿副，同比增长85％。2016年TWS耳机出货量为900万副，4年间增加25倍。2021年TWS耳机的出货量预计将达到3.1亿副。其中，非苹果系耳机预计达到2.3亿-2.4亿副，同比增速高达70％。

TWS市场蓬勃发展，大量资金和生意流入上下游。整个TWS耳机核心零部件很多，包含了芯片、电池、麦克风、FPC及其它，其中芯片仍是TWS的核心，决定了连接稳定性、功耗、延迟等关键体验，同时，也是其中价值最密集的部分。

芯片厂和手机厂“混战”

面对千亿 “大蛋糕”，没有厂商可以淡定， TWS芯片在芯片原厂和手机厂的混战中“野蛮”成长。

根据市场统计数据，苹果一直走在TWS市场的前列。在优化了AirPods第一代W1芯片的基础上，苹果在其AirPods第二代时使用了自研H1芯片， H1芯片支持是AirPods的“魔力”所在，它支持更大范围、更长的通话时间的高效蓝牙连接，以及能够在Mac和iOS设备之间进行切换。AirPods采用Snoop监听模式，即左右耳一起听，苹果对监听模式实现了专利封锁。凭借H1芯片的性能与苹果生态的加持，AirPods仍在在TWS市场一骑绝尘。

然而，由于苹果对H1芯片的内部结构保密行为以及降噪方面仍有短板，苹果TWS设备对安卓用户不友好。为了适配安卓机器，增加TWS在安卓手机上的份额，此前天风国际分析师郭明錤发布的一份报告称，Beats Studio Buds开始使用联发科的22nm 制程TWS 芯片，而非苹果自研16nm 制程H1 芯片。

报告一出，联发科的一家子公司达发（原名“络达”）也出了名。AirPods价格高，且对安卓手机不友好，因此许多基于达发芯片的方案趁机进入市场，据相关人士称，市面上仿制AirPods的TWS耳机中，有超过一半采用了达发的芯片。

而国内厂商也有许多使用了联发科的TWS芯片，其中不乏华米、漫步者、realme在内的手机或者耳机厂商。得益于TWS耳机的蓬勃发展，联发科将继续在未来成为TWS市场的最大赢家，有分析预计2021年联发科TWS芯片出货量可达1.5亿颗，2022年更可能达到1.8亿颗。

在今年二季度的TWS出货量中，小米已经成为全球第二，其TWS芯片覆盖了大量厂商，包括高通、恒玄科技在内，都是小米TWS芯片的供应商。而在小米长江产业基金的投资版图中，不乏TWS芯片公司的身影。

作为国内芯片自研的领先力量，华为麒麟同样开始打造TWS的纵深力量。此前，华为FreeBuds、FreeBuds 2 Pro等产品均采用恒玄科技的传输方案。2019年9月，华为发布了FreeBuds 3则采用的是公司自研的麒麟A1芯片。技术表现上，在同样的干扰强度下，麒麟A1与苹果H1的抗干扰表现与H1基本一致，远远高于市场其他的芯片方案。

华为FreeBuds pro3

华为、苹果、联发科、恒玄等芯片以及手机公司都已经进入TWS赛道，这给TWS带来活力和创新的同时，也有混战的不良现场掺在其中，市场亟待规范化。

国内闻风已动

TWS火爆之后，杰理、中科蓝讯、恒玄、达发、瑞昱、原相、高通、易兆微、炬芯、上海博通等国内公司闻讯而起，迅速发力。

据不完全统计，去年以来国内已有超过15家TWS耳机厂商冲刺科创板IPO，涉及智能音频SoC芯片、电源管理芯片、存储芯片等领域。以下半年成功过会的炬芯科技和杰理科技为例，两家fabless公司均从事智能音频 SoC 芯片的研发、设计及销售，为无线音频、TWS提供专业集成芯片。

6月11日，炬芯科技在科创板IPO过会。2018 年至 2020 年1-9月，这家公司营业收入分别为34609.48万元、36120.75万元、25908.58万元，净利润分别为4314.91万元、5035.67万元、880.84万元。2017年至2019年，其公布的TWS芯片复合增长率达到170.29%，2020年1-9月的销量为1,345.21万颗，接近2019年全年的1,518.77万颗。

9月13日，杰理科技创业板IPO获得受理，招股书中显示，从2018年-2020年，杰理科技实现营业收入分别为133689.12万元、165736.95万元、214116.04万元，对应的净利润分别为26568.94万元、39339.12万元、46180.70万元，呈现逐年增长的趋势。蓝牙耳机芯片、蓝牙音箱芯片的销售收入占比达到八成。2018-2020年杰理的蓝牙音频芯片销量累计超过27亿颗。

过去，杰理、中科蓝讯、恒玄三家被称为“国产TWS芯片三大厂商”，恒玄去年12月科创板上市。5月10日，中科蓝讯科创板IPO获上交所受理。现在，TWS芯片厂上市给TWS带来了大量流动资金，同时也加剧了整个市场的竞争。

技术上，恒玄科技采用Arm芯片架构，而中科蓝讯基于RISC-V架构研发产品。

目前，恒玄的产品已经攻坚 28nm 工艺，产品多被品牌客户采购，新一代智能蓝牙芯片 BES 2500 系列推出之后已经使用在一加OnePlus Buds Pro、华为FreeBuds上。

中科蓝讯作为国内RISC-V架构芯片出货量较大的IC设计公司，在 TWS芯片市场，主要服务于白牌耳机客户，以满足价格敏感客户的诉求。中科蓝讯在去年12月推出的TWS SoC BT892X，芯片工艺已经达到40nm。

作为全球最大的耳机生产国，中国制造的耳机约占全球90％份额，国内厂商也将在整体市场份额中获益。总体来说，TWS产业发展时间较短，国内厂商空间广阔且基础较好。进一步来说，突破的关键可能是苹果稳固的生态，以及TWS市场的规范化发展。