5月动力电池产量和装机量分别为35.6GWh和18.6GWh，同比上升157.9%和90.3%

2022年5月动力电池月度数据发布如下。

产量方面：2022年5月，我国动力电池产量共计35.6GWh，同比增长157.9%，环比增长22.8%。其中三元电池产量16.3GWh，占总产量45.8%，同比增长225.7%，环比增长58.2%;磷酸铁锂电池产量19.2GWh，占总产量54.1%，同比增长119.4%，环比增长3.3%。2022年1-5月，我国动力电池累计产量165.1GWh，累计同比增长177.5%。其中三元电池累计产量64.6GWh，占总产量39.1%，累计同比增长119.0%;磷酸铁锂电池累计产量100.3GWh，占总产量60.7%，累计同比增长235.2%。

装车量方面：2022年5月，我国动力电池装车量18.6GWh，同比增长90.3%，环比增长39.9%。其中三元电池装车量8.3GWh，占总装车量44.7%，同比增长59.0%，环比增长90.3%;磷酸铁锂电池装车量10.2GWh，占总装车量55.1%，同比增长126.5%，环比增长15.1%。2022年1-5月，我国动力电池累计装车量83.1GWh, 累计同比增长100.8%。其中三元电池累计装车量34.0GWh,占总装车量40.9%，累计同比增长40.5%;磷酸铁锂电池累计装车量49.0GWh,占总装车量58.9%，累计同比增长186.1%，呈现快速增长发展势头。

2022年5月，我国新能源汽车市场共计37家动力电池企业实现装车配套，较去年同期减少4家。排名前3家、前5家、前10家动力电池企业动力电池装车量分别为14.2GWh、15.7GWh和17.4GWh,占总装车量比分别为76.7%、84.5%和93.9%。2022年1-5月，我国新能源汽车市场共计43家动力电池企业实现装车配套，较去年同期减少8家，排名前3家、前5家、前10家动力电池企业动力电池装车量分别为64.6GWh、70.8GWh和78.5GWh，占总装车量比分别为77.7%、85.2%和94.4%。

民生证券发布研究报告称，5月新能源汽车市场信心恢复迅速，环比增近50%; 动力电池装车量饱满，环比增长39.9%，同比增长90.3% 。看好动力电池行业长期竞争格局向好、且短期有边际变化的环节。重点推荐宁德时代、恩捷股份、三花智控、宏发股份、法拉电子，建议关注中熔电气等。

5月新能源汽车市场信心恢复迅速，环增近50%

5月中国新能源车市场产销量分别为46.6万辆与33.7万辆，环比增长49.5%和49.6%，同比上升113.9%和105.2%。5月新能源汽车整体表现超预期，主要原因为复工复产落地，产能逐步释放，叠加涨价前订单火爆，我们预计6月随客流量恢复正常叠加各地促销政策吹风，需求量有望再次打开。从品牌和车型上看，比亚迪连续三月销量10万+，王朝地位稳固;五菱宏光MINI霸占销量榜首。

造车新势力方面，5月埃安交付量2.11万辆，位居新势力销量首位。2022年优质车型持续投放，新能源市场景气度将进一步提升。我们预计2025年电动车销量有望达980万辆，四年CAGR达30%，新能源车渗透率将有望超36%。

动力电池装车量饱满，环比增长39.9%，同比增长90.3%

5月动力电池产量和装机量分别为35.6GWh和18.6GWh，同比上升157.9%和90.3%，环比下跌22.8%和环比增长39.9%，产量环比下降主要受供应链影响，同比持续增长。整体上看，宁德时代装机量占比45.85%，龙头地位稳固。

从技术路线上看，5月单月磷酸铁锂电池装车量10.2GWh，占总装车量55.12%，同比增长126.5%，环比增长15.1%。全球优质供给持续扩张，未来总产能规划创新高。下游新能车销量后劲十足，装车量持续高增。动力电池排产饱满，各环节环比略有下降。下半年销量拐点已至，排产有望回暖，电池产业链高景气预计重启。

充电基础设施持续配套，换电布局加速动力电池市场衍变

从充电基础设施层面，5月份全国公共充电桩保有量达141.9万台，较今年4月增加8.7万台，1-5月桩车增量比为1：2.1。从充电量层面，5月全国充电总电量约为15.6亿KWh，同比增长83.10%，环比增加10.00%。整体上看，目前国内充电桩建设区域与充电电量集中度较高，政策暖风频吹附之充电需求扩增，带动换电设施快速推进。

TOP10地区总充电量高达11.64亿KWh，合计占比高达73.21%。在TOP10地区中，广东省位居公共充电桩保有量以及充电电量的榜首，北京市位居换电站总量排行的榜首。主要换电运营商换电站数量仍在持续提升，覆盖范围逐步扩大。各厂商积极布局充换电服务，宁德时代与爱驰汽车签署EVOGO换电项目合作框架协议，共同打造换电模式新标杆。蔚来持续布局换电领域，推动电动车产业衍变，加快产业电动化进程。

2021年1-12月，我国新能源汽车市场共计58家动力电池企业实现装车配套，较去年同期减少13家，排名前3家、前5家、前10家动力电池企业动力电池装车量分别为114.6GWh、128.9GWh和142.5GWh，占总装车量比分别为74.2%、83.4%和92.3%。2021年1-12月，我国动力电池企业装车量前十名分别为：宁德时代(80.51GWh)、比亚迪(25.06GWh)、中创新航(中航锂电9.05GWh)、国轩高科(8.02GWh)、LG新能源(6.25GWh)、蜂巢能源(3.22GWh)、塔菲尔新能源(3.00GWh)、亿纬锂能(2.92GWh)、孚能科技(2.45GWh)、欣旺达(2.06GWh)。

单台车平均装车电量方面，2021年12月，我国新能源汽车按车型划分的单车平均装车电量48.8kWh，同比下降8.6%。其中纯电动乘用车和纯电动客车单车平均带电量分别为48.6kWh/辆和197.7kWh/辆，同比分别增长6.8%和下降10.4%。

纯电动乘用车电池系统能量密度分布方面，2021年12月，我国纯电动乘用车系统能量密度在140(含)-160Wh/kg和160Wh/kg及以上车型产量占比相当，分别为29.6%和30.2%。125(含)-140Wh/kg车型产量占比由11月18.7%上升至22.8%，125Wh/kg以下车型占比17.4%，较11月保持稳定。

另外，最新数据显示，截至2021年底，我国新能源汽车保有量达784万辆，占汽车总量的2.60%;2021年我国实现新能源汽车出口31万辆，同比增长3倍多，超过了历史累计出口总和。同时，产业发展配套环境也进一步优化，截止2021年底，累计建成充电站7.5万座，充电桩261.7万个，换电站1298个，在全国31个省市区设立动力电池回收服务网点超过1万个。

新能源汽车市场占有率逐步提升，带动动力电池厂商放量。华安证券认为，竞争激烈积极扩张产能释放，成本压力缓解盈利有望改善新能源车销量高增拉动电池放量，预计动力电池2021/2022年全球装机量将达到290/450GWh，国内达到155/230GWh。2022年随中游材料部分环节产能逐步释放，高企的材料价格有望缓解;同时电池厂与整车厂商协商价格且逐步建立金属联动机制，可有效缓解电池厂成本压力，毛利得以修复;下游高需求趋势下，电池厂商前期产能扩张得以释放，出货量将大比例提升，有望迎来量价齐升的良好局面。

伊维经济研究院研究部总经理/中国电池产业研究院院长吴辉预计，2025年全球动力电池需求量将达到1268.4GWh，加上小型电池和储能电池，合计出货量将达到1615GWh;2030年全球动力电池需求量将达到3083.5GWh，加上小型电池和储能电池，合计出货量将达到3927GWh。

产量方面，2021 年 1-12 月，我国动力电池产量累计 219.7GWh，同比累计增长 163.4%。其中三元电池产量累计 93.9GWh，占总产量 42.7%，同比累计增长 93.6%;磷酸铁锂电池产量累计 125.4GWh，占总产量 57.1%，同比累计增长 262.9%。

销量方面，2021 年 1-12 月，我国动力电池累计销量达 186.0GWh，同比累计增长 182.3%。其中三元电池累计销售 79.6GWh，同比累计增长 128.9%;磷酸铁锂电池累计销售 106.0GWh，同比累计增长 245.0%。

装车量方面：2021 年 1-12 月，我国动力电池装车量累计 154.5GWh, 同比累计增长 142.8%。其中三元电池装车量累计 74.3GWh, 占总装车量 48.1%，同比累计增长 91.3%;磷酸铁锂电池装车量累计 79.8GWh, 占总装车量 51.7%，同比累计增长 227.4%。

2021 年 1-12 月，我国新能源汽车市场共计 58 家动力电池企业实现装车配套，较去年同期减少 13 家，排名前 3 家、前 5 家、前 10 家动力电池企业动力电池装车量分别为 114.6GWh、128.9GWh 和 142.5GWh，占总装车量比分别为 74.2%、83.4% 和 92.3%。

了解到，2021 年全年，动力电池装车量前 10 名分别是宁德时代，比亚迪，中创新航，国轩高科，LG 新能源，蜂巢能源，塔菲尔新能源，亿纬锂能，孚能科技，欣旺达，其中宁德时代占比最高，为 52.1%。