苹果大砍单，这类IC缺货行情大反转？

芯片荒持续将近2年，车用芯片阴霾未消，各IDM大厂的涨价函和传言满天飞，反观消费电子市场，缺货行情却有反转势头。

特别是，近日市场传出苹果大砍产品订单的消息，释放出手机用芯片等个人电子消费市场变化的信号。

 

苹果砍单，需求回归真实水平

 

近日，市场传出苹果大砍产品订单的消息。日经新闻报道称，受俄乌战争与通膨压力影响，苹果将大砍iPhone 13、iPhone SE 3、AirPods等三大产品线订单，其中，AirPods无线耳机全年订单量减少1000多万个，砍单最严重；刚上市不到三周的iPhone SE 3与iPhone 13系列机种将比原定计划少生产约200万部。

 

报道指出，美国、欧盟、日本及南韩等多国政府都已对俄罗斯实施经济制裁，而能源和原物料市场的动荡扰乱供应链，通货膨胀窜升可能提高民众生活成本，引发消费电子产品需求的疑虑。

 

在俄国侵乌后，苹果已暂停在俄国的产品销售。IDC的数据显示，苹果在俄国智慧手机市场市占达16%、排行第三，去年在当地销售约500万支iPhone。苹果供应商主管透露，苹果会转趋保守看待下季展望，不令人意外。

 

虽然苹果并未证实相关传闻。但据证券日报，AirPods砍单的可能性较大，现阶段消费电子已经进入存量博弈，苹果生态新增用户数减少，同时来自Android系的竞争也很激烈。

 

此外，Canalys分析师则表示，苹果“砍单”供应链与目前中国的疫情关系不大，主要反映了电子产品需求正在回归理性。“砍单的情况时常有，我们还是要去看看是从什么水位开始砍的，把水分挤出来之后，需求才回归到真实水平。”

 

消费电子缺货行情反转

 

针对近期消费电子产品需求下滑的情况，市场出现杂音，有些公司说芯片短缺，有些说过剩。

 

仁宝副董事长陈瑞聪表示，教育用的Chromebook笔电需求确实有下降，不过，商用、电竞笔电需求还是有所提升，但Chromebook掉下来的比较多，需求量确实没有以前多。

 

小米总裁王翔则表示，今年芯片供应将恢复正常，甚至会出现供大于求。王翔指出，一季度的挑战仍然非常大，因为一季度的疫情让物流业面临挑战，比如产品从工厂到港口和机场都受到影响。但他认为，这是短期的问题，相信会得到解决。

 

realme副总裁、中国区总裁徐起近日也对媒体表示，今年以来手机芯片缺货有所缓解，部分芯片价格出现下调的情况。

 

智能手机用芯片需求量减少、价格下降跟市场需求疲软不无关系。从品牌层面来看，2月份国产品牌与海外品牌销量双降，其中苹果新机iPhone13系列景气度下滑。从信通院发布销售数据来看，今年以来智能手机出货量呈降低趋势，2022年2月份，国内手机市场总体出货量1486.4万部，同比下滑31.7%，环比下滑55%，同比下降主要因去年春季新机提前发布导致同期基数较高所致，环比下降主要因市场需求季节性回落所致。

 

澎湃新闻报道称，手机市场需求疲软，导致上游的摄像头芯片库存积压，厂商降价清库存。据悉，200万像素、500万像素的手机摄像头芯片单价分别同比下滑20%左右、30%以上。舜宇光学披露的2022年2月出货量数据，手机镜头出货1.09亿件，同比-15.9%；手机摄像模组出货4971.6万件，同比-24.6%。出货量下降主要源于智能手机市场需求较弱。

 

市场需求使得各大手机品牌都陷入库存居高不下的僵局，开始有意识地下调各类IC产品的拉货量。这也意味着，手机等消费电子缺货行情或已出现反转的苗头。

 

IC分销商调整库存策略

 

IC经销商高管将2022年描述为“动态管理”的一年。从一季度的势头来看，需求依然充足，符合半导体封测行业的预测。2022年上半年主要用于处理2021年以来的延期订单。展望第二季度之后，芯片库存或将维持较高水平，主要系统制造商和品牌供应商将开始削减订单的原因。

 

对终端设备市场当前的IC需求，不少公司抱有观望的态度，不敢轻举妄动。也有IC分销商方面消息人士称，由于疫情、俄乌战争等各突发事件带来挑战，保持相对较高的库存水平已成为企业的基本策略。

 

小结

 

苹果最新的砍单行动，凸显俄乌战争等事件加剧近年困扰产业的芯片荒，使半导体产业链的压力加重。苹果身为消费电子产业领导品牌，都要砍新款iPhone订单，可能在整体消费电子产业掀起连锁效应，使得手机用IC等消费电子的缺货行情出现大反转。